中國工程機械工業(yè)協(xié)會(huì )代理商工作委員會(huì )常務(wù)副會(huì )長(cháng)馮桂英女士，對中國工程機械行業(yè)流通領(lǐng)域發(fā)展趨勢做了分析報告。中國經(jīng)濟將逐漸“返璞歸真”

“返璞”：舊動(dòng)能的回落。在金融危機之后，以房地產(chǎn)、基建為代表的“舊動(dòng)能”在支撐經(jīng)濟的同時(shí)，也帶來(lái)產(chǎn)能過(guò)剩、全社會(huì )杠桿率上升、債務(wù)風(fēng)險加劇等問(wèn)題。

站在當前的時(shí)點(diǎn)看，未來(lái)幾年的環(huán)境與過(guò)去有兩點(diǎn)重要變化。一方面，政策目標中對于“穩增長(cháng)”的訴求將有所減弱，另一方面，政策目標中對于“去杠桿、防風(fēng)險”等訴求將有所抬升。“歸真”：新動(dòng)能的提升。2017年以來(lái)的經(jīng)濟結構出現了一些新的變化，例如，在工業(yè)內部，裝備制造業(yè)、高新技術(shù)行業(yè)等代表產(chǎn)業(yè)升級方向的行業(yè)在投資、生產(chǎn)等方面表現亮眼。這些“新動(dòng)能”的提升將是未來(lái)經(jīng)濟的主線(xiàn)。制造業(yè)投資、房地產(chǎn)投資與消費增速在多年大幅下滑之后，回落的幅度明顯縮窄，而未來(lái)“舊動(dòng)能”的退出將是緩慢可控的狀態(tài)。

預計2018年GDP增速在6.6%左右。從趨勢看，四個(gè)季度呈倒“U”走勢。

影響中國工程機械行業(yè)發(fā)展的利好機遇

基于“一帶一路”合作框架，貿易暢通、設施聯(lián)通等方面的合作深化，有望進(jìn)一步擴大來(lái)自“一帶一路”的經(jīng)濟增長(cháng)外需動(dòng)能。設施聯(lián)通方面，“一帶一路”沿線(xiàn)是中國海外基建的重要區域，近年來(lái)中國對外承包工程合同數量、合同金額、營(yíng)業(yè)額、外派人員數量的近一半都分布在“一帶一路”沿線(xiàn)。

雄安新區將帶帶動(dòng)工程機械千億需求。雄安新區總體規劃基本完成，從面積和人口來(lái)看，雄安新區規劃在特定的起步區先行開(kāi)發(fā)建設，起步區面積約100平方公里，初始人口規模在100萬(wàn)人左右；中期發(fā)展區面積約200平方公里；遠期控制區面積約2000平方公里，人口規劃限定在200萬(wàn)-250萬(wàn)人左右。從投資規�？�，參考2009年設立的天津市濱海新區，后續每年總投資都超過(guò)1萬(wàn)億元，到2017年估算總投資已經(jīng)超過(guò)10萬(wàn)億元；以此推算雄安新區投資規模體量也有望在這個(gè)數量級。

按照雄安新區，市政路網(wǎng)建設中工程機械的需求額占比為8%，房地產(chǎn)投資中工程機械需求額的占比為5%計算，雄安新區至少帶來(lái)千億元工程機械需求。

與工程機械行業(yè)密切關(guān)聯(lián)的行業(yè)投資情況

2018年各區域固定資產(chǎn)投資增速目標以下調為主，但投資額仍居高位，中期來(lái)看，基礎設施建設主導下的城鎮化仍將是中國工程機械需求的重要支撐力量。

2018年1-4月份，全國固定資產(chǎn)投資（不含農戶(hù)）154358億元，同比增長(cháng)7%。從環(huán)比速度看，4月份固定資產(chǎn)投資（不含農戶(hù)）增長(cháng)0.52%。其中，民間固定資產(chǎn)投資95449億元，同比增長(cháng)8.4%。

基礎設施投資（不含電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應業(yè)）同比增長(cháng)12.4%。其中，水利管理業(yè)投資增長(cháng)5.8%；公共設施管理業(yè)投資增長(cháng)10.8%；道路運輸業(yè)投資增長(cháng)18.2%；鐵路運輸業(yè)投資下降8.9%，降幅擴大3.8個(gè)百分點(diǎn)。

分地區看，東部地區投資同比增長(cháng)5.7%；中部地區投資增長(cháng)9.8%；西部地區投資增長(cháng)7.2%；東北地區投資增長(cháng)3.4%，增速提高2個(gè)百分點(diǎn)。

中國工程機械流通領(lǐng)域市場(chǎng)監測及反饋一線(xiàn)調研結果

2018年5月份中國工程機械市場(chǎng)指數高于前五月均值，繼續穩步擴張，顯示國內工程機械市場(chǎng)仍保持在較高景氣區間。2018年前五月，各區域用戶(hù)的還款逾期率都有明顯改善，對比上年同期改善30%~70%不等；全國大部分地區的代理商庫存都有不同幅度的下降；全國大部分區域的用戶(hù)租賃臺班費持平或者有不同幅度增加。

2015年，中國挖掘機市場(chǎng)監測數據每月利用小時(shí)數平均為119.03；2016年平均為127.16小時(shí)；2017年為133.86小時(shí)；2016年1-3月，平均為97.8小時(shí)；2017年1-3月，平均為104.9小時(shí)；2018年1-3月，平均為96.9小時(shí)，與2016年水平接近。

2012年之前，中國挖掘機市場(chǎng)的訂單來(lái)源主要源自采礦業(yè)原材料開(kāi)采和房地產(chǎn)行業(yè)施工工程產(chǎn)生的需求，兩者占全部下游需求行業(yè)訂單來(lái)源的比重超過(guò)70%，而今這兩者的來(lái)源已經(jīng)顯著(zhù)蛻化，新農村建設和市政基礎設施建設成為中國挖掘機市場(chǎng)的新的重要的訂單來(lái)源。

中國工程機械市場(chǎng)中國工程機械用戶(hù)群體針對第一季度和2018年的采購傾向調查中，最關(guān)注的三大因素：產(chǎn)品，性能穩定、故障少，油耗；售后，售后服務(wù)及時(shí)、維修便捷；價(jià)格，性?xún)r(jià)比仍然是大部分用戶(hù)關(guān)心的核心因素。此外，維修培訓、技術(shù)支持等服務(wù)因素也是用戶(hù)連接強度和服務(wù)粘度很關(guān)鍵的影響因素，服務(wù)領(lǐng)域的這些細節，從根本上講，是強勢品牌和代理商打市場(chǎng)的核心策略，除了價(jià)格因素之外。

通過(guò)對全國近百家代理商的問(wèn)卷調查，被調查代理商認為，上游貨源供應不足、銷(xiāo)售和服務(wù)人力資源短缺、終端價(jià)格底線(xiàn)不斷突破、惡性競爭加劇，銷(xiāo)售毛利下降、代理商營(yíng)運成本激增、團隊建設、服務(wù)后市場(chǎng)利潤很難保證、新市場(chǎng)環(huán)境下，如何構建新的盈利模式和應收賬款風(fēng)險管控等問(wèn)題是代理商目前最關(guān)心的問(wèn)題，這些問(wèn)題都亟待廠(chǎng)商之間齊心協(xié)力來(lái)逐步解決。

對代理商未來(lái)盈利模式的發(fā)展思考

大型客戶(hù)的需求發(fā)生轉變，要求輕資產(chǎn)化，全面打包維修服務(wù)項目，保證正常使用。個(gè)體用戶(hù)的比例在減少、整合。民企在增加，意味著(zhù)稅票等環(huán)節將會(huì )越來(lái)越規范，市場(chǎng)流通也會(huì )越來(lái)越良性，做好風(fēng)控，不搞惡性競爭。專(zhuān)注客戶(hù)，專(zhuān)注設備。未來(lái)的市場(chǎng)一定是細分、專(zhuān)業(yè)、精細化的。要聚焦挖掘、研究、分析少數用戶(hù)群體，尋求他們的痛點(diǎn)、需求，以提高獨特、獨有的核心競爭力。

租賃業(yè)務(wù)在幾年后會(huì )爆發(fā)，代理商要提前布局。租賃業(yè)務(wù)是全方位的服務(wù)，不僅是設備成套租賃，還包括其他設備、人員和解決方案等。2018年出現新的代理動(dòng)向——代理商買(mǎi)斷制。買(mǎi)斷品牌的滯銷(xiāo)或是代理商有專(zhuān)業(yè)渠道的產(chǎn)品，在價(jià)格上比較優(yōu)惠，這必須有強的風(fēng)控能力與融資的渠道。另外是以?xún)?yōu)惠的價(jià)格買(mǎi)斷做租賃，廠(chǎng)家在配件、服務(wù)等方面予支持。有實(shí)力、有能力的

代理商將會(huì )走出國門(mén)，在一帶一路的沿線(xiàn)國家做經(jīng)營(yíng)。

中國工程機械市場(chǎng)未來(lái)發(fā)展預期

中國人口正趨于老齡化，隨著(zhù)有效勞動(dòng)力增速放緩，機器代替人的比例逐漸提升。人口從農村流向大城市，隨著(zhù)農村土地所有制改革不斷推進(jìn)，宅基地等流轉加速，機械設備提升以替代傳統勞動(dòng)力缺失。受環(huán)保壓力老舊機型的更新?lián)Q代。這些因素使得工程機械設備總保有量增速未來(lái)將維持一個(gè)穩定的水平上。

馮桂英對2018年挖掘機市場(chǎng)進(jìn)行了預測，認為同比增速將超過(guò)30%，主要制造商和代理商群體的盈利能力將持續改善。